Стратегии на рынке. Какую выбрал я? Есть три основные стратегии, которые опираются на конкретные параметры. 1. Дивидендная стратегия В случае с дивидендами – мы следим исключительно за текущим денежным потоком компании, ищем двузначную доходность. Данная стратегия подходит тем, кто находится уже в зрелом возрасте – деньги нужны здесь и сейчас, а не когда-нибудь потом. 2. Доходная стратегия Доходная стратегия чуть более тонкая: мы фокусируемся на разных инструментах – акции, облигации, недвижимость, альтернативные формы ренты, пассивное владение мелким бизнесом. Здесь мы рассчитываем как на денежный поток, так и на рост самого капитала. Мы постоянно мигрируем между инструментами. Жилая недвижимость дает менее 5%? Перекладываемся в “бумажную” коммерческую недвижимость и получаем 11%. Акции перегреты и опасны? Часть средств переводим в облигации, получаем купон и ждем падения рынков. 3. Стоимостная стратегия Есть еще стоимостная стратегия. Она самая сложная и интересная. Более доходная, но и более рискованная. В этом случае вы пытаетесь найти недооцененные предприятия: штудируете отчетности, смотрите мультипликаторы, следите за изменениями в менеджменте, регулярно посещаете собрания акционеров. Мне эта стратегия не подошла – слишком много хлопот. Я рассматривал и другие стратегии. Но пришел к выводу, что это, скорее, – работа, а не пенсия. Работа тяжелая и отнимающая здоровье. Инструменты. ‼️ Какие инструменты я использую сейчас: • Вклады – для текущих нужд, где храню подушку безопасности с хорошей премией к инфляции. • Дивидендные акции РФ – в портфеле акции, которые показывают двузначную доходность или имеют потенциал кратного роста, но с чуть более скромными дивидендами. • Акции роста РФ – в портфеле, акции которые платят хоть и 5-8% дивдендами, но имеют растущий бизнес с ростом выручки от 20% в год. • Облигации – ОФЗ, формирую из них кэш для покупки акций. Сейчас продал все облигации, обратно откуплю при индексе МосБиржи >2500 пунктов. Что я не использую 👇 • Обычный кэш – хранить деньги в деньгах – самая большая глупость инвестора, не спасут даже доллары; • Одноразовые дивидендные истории – иногда появляется акция, где дивдоходность может доходить до 30-40%, но зачастую это вывод денег из компании за счет продажи основной части активов, что после выплаты дивидендов делает акцию туалетной бумажкой. • Акции роста без див.доходности – умом понимаю, что такие бумаги могут дать гораздо большую доходность, но поток наличности всегда должен греть мой карман – это уже сидит во мне на уровне прошивки; • Венчур – поигрался, слил деньги, – не мое; слишком невелики шансы того, что я распознаю бриллиант; тут нужно вкладывать веером, сразу в десяток бизнесов, а мой капитал не настолько велик. • Золото – Не приносит денежный поток, не мое, но может через 10 лет дойду до него. • Криптовалюты – спекулятивная игра там уже сделана; сейчас крипта подходит для совершения транзакций с остальным миром, поэтому использую ее только в качестве транзитного инструмента. • ВДО – рынком интересуюсь и анализирую его, но сейчас суваться туда не хочу, риск выше акций, а дефолты только продолжат расти. Выбрал для себя стратегию микс дивидендной и доходной стратегии с использованием дивакций, акций роста и частично облигаций. Считаю, это хорошим выбором. Сказать мне спасибо за статью можно пальцем вверх👍 #Обучение
- 193
- 18
- 2
- 1
- 1
- 1
- 1